Jak wybrać fundusz dochodów z najlepszego interesu?

Gdy inwestorzy wybierają fundusz na dochód odsetkowy, taki jak fundusz wspólnego inwestowania obligacji, wybór kryteriów może obejmować poziom rentowności zasięgu obligacji, wszelkie przyszłe zmiany wartości obligacji, koszty i opłaty funduszu oraz wszelkie wpływy podatkowe na dochody odsetkowe.Inwestycje dochodów dotyczy przede wszystkim otrzymywania okresowych płatności dochodowych.Warto jednak na całkowity zwrot z inwestycji potencjalne zmiany funduszy leżące u podstaw wartości obligacji, opłaty pobierane przez zarządzanie funduszem i wszelkie podatki płacone od uzyskanych odsetek.

Inwestorzy zainteresowani inwestycjami dochodowymi mogą wybrać fundusz na dochód odsetkowy, który inwestuje w obligacje korporacyjne klasy inwestycyjnej, które płacą odsetki wyższe niż rentowność bezpieczniejszego długu rządowego, jednocześnie zachowując główny kapitał inwestycyjny.W zależności od indywidualnych inwestorów tolerancja ryzyka, inwestycje w dochody mogą również dążyć do funduszy obligacji, które inwestują w wysokowydajne papiery wartościowe znane jako obligacje śmieci.W zamian za dochody z wyższych odsetek inwestorzy ponoszą większe potencjalne ryzyko niewykonania zobowiązania.

Obligacje na rynku wschodzących, a niektóre pożyczki bankowe również płacą wyższe zyski niż obligacje korporacyjne klasy inwestycyjnej.Fundusz dochodu odsetkowego, który inwestuje w obligacje rynkowe wschodzące, może być wyborem dla niektórych inwestorów dochodowych, którzy również starają się dywersyfikować na rynkach zagranicznych.Niektóre fundusze dochodowe mogą inwestować w niszową kategorię pożyczek bankowych, które płacą wyższe plony porównywalne z tymi z obligacji z oceną śmieci, ale z określonymi aktywami jako zabezpieczeniem.Kolejną zaletą z funduszu dochodowego odsetkowego z akcjami-pożyczkami w banku jest to, że ich odsetki są zwykle płacone na zasadzie o zmiennej stawce, co najlepiej sprawdza się w rosnącym środowisku odsetek.

Wartość funduszu dochodu odsetkowego prawdopodobnie zmienia sięZ czasem, gdy ceny obligacji w funduszu zmieniają się w odpowiedzi na zmieniające się rynkowe stopy procentowe.Spadek wartości funduszu, gdy inwestorzy sprzedają swoje akcje funduszy, spłaci się stratom kapitałowym.To ogranicza całkowite zwroty z inwestycji pomimo zadowalającego poziomu dochodu odsetkowego.

W przypadku papierów wartościowych dochodów, im dłużej ich terminy dojrzałości są, tym bardziej wrażliwa ich cena rynkowa na daną zmianę stopy procentowej.Oznacza to, że nastąpiłby większy wzrost cen lub spadek niż w przypadku papierów wartościowych o krótszych terminach zapadalności.Na przykład w warunkach rynkowych podnoszących stopę lepiej inwestorom lepiej inwestować w krótkoterminowe fundusze obligacji, których wartość spadłaby najmniejszy, gdy wzrost stopy procentowej powoduje spadek wartości.

Opłaty za zarządzanie funduszem powinny być również jednym z głównych czynników, które należy wziąć pod uwagę przy wyborze funduszu dochodu odsetkowego.Inwestycje dochodów zwykle nie oczekują wysokiego stopnia uznania kapitału w porównaniu z inwestycjami kapitałowymi.Wszelkie dodatkowe opłaty za fundusze musiałyby zostać wchłonięte bezpośrednio przez dochody odsetkowe, obniżając całkowite zwroty z inwestycji.Aby zwiększyć zwroty z inwestycji, inwestorzy mogą również chcieć przyjrzeć się środkom, które mają część ich udziałów zainwestowanych w niektóre obligacje miejskie, ponieważ uzyskane odsetki mogą być zwolnione z niektórych podatków.